Чтобы получать средний пассивный доход в 30 000 рублей в месяц, вам нужно купить 10 286 обыкновенных акций Сбербанка при текущих выплатах или 8 182 акции при оптимистичном прогнозе на следующий год. В деньгах этот пакет обойдется сегодня примерно в 2,4–3 миллиона рублей в зависимости от выбранного расчетного дивиденда.
Простая математика на салфетке
Для стабильных 30 000 рублей ежемесячно вам требуется 360 000 рублей чистых дивидендов за целый год. Сбербанк выплачивал акционерам около 35 рублей на одну бумагу по итогам последнего успешного периода. Поэтому мы просто делим желаемую годовую сумму 360 000 рублей на 35 рублей дивиденда. В результате получаем 10 286 акций, если округлить дробное значение в большую сторону для запаса.
Текущая биржевая цена одной акции Сбера составляет примерно 292 рубля. Мы умножаем 10 286 штук на эту котировку и получаем итоговый чек в 3 003 512 рублей. Следовательно, вам нужен стартовый капитал ровно в три миллиона рублей, чтобы запустить такой денежный поток прямо сейчас.
Этот базовый расчет опирается на уже свершившийся факт выплат, поэтому выглядит наиболее надежным и приземленным. Мой знакомый инвестор начал собирать такой портфель именно с этой консервативной планки. Он покупает акции равными долями и не ждет мгновенного чуда от рынка.
Сценарий с приятным бонусом от аналитиков
Финансовые аналитики ожидают рост дивидендных выплат Сбербанка до 44 рублей на акцию в следующем сезоне. Рекордная чистая прибыль банка дает веские основания для таких оптимистичных прогнозов. Если эти ожидания оправдаются, то для заветных 360 000 рублей в год вам понадобится уже заметно меньше бумаг.
Математика при новом дивиденде выглядит намного привлекательнее для нашего кошелька. Делим 360 000 рублей на 44 рубля и получаем всего 8 182 акции. Вдобавок при текущей цене бумаги в 292 рубля общая сумма покупки составит около 2 389 144 рублей. Разница с предыдущим вариантом превышает 600 000 рублей, что равняется стоимости хорошего отпуска для всей семьи.
Однако любой прогноз остается лишь вероятностью до момента официального голосования акционеров. Наблюдательный совет банка сначала дает рекомендацию, а общее собрание утверждает итоговую цифру летом. Поэтому опытные ребята всегда держат в уме консервативный сценарий, а лишние дивиденды воспринимают как приятную премию.
Ловушка с календарем выплат
Сбербанк никогда не переводит деньги инвесторам каждый месяц равными частями. Российские компании обычно платят дивиденды один или два раза в год, а Сбер отправляет всю сумму единым траншем летом. Читатель часто забывает об этой детали и ждет регулярную зарплату каждый месяц на карточку.
Вам придется освоить роль личного казначея и грамотно распределять полученный летний куш. Вы получаете на брокерский счет разом все 360 000 рублей в июле после закрытия реестра акционеров. Затем вы просто переводите эти деньги на накопительный счет и снимаете оттуда по 30 000 рублей каждый месяц.
Такой подход дает дополнительный финансовый бонус за счет процентов на остаток. Пока ваши деньги лежат на накопительном счете до осени или зимы, банк начисляет вам процентный доход. Следовательно, ваш фактический ежемесячный доход станет даже чуть выше расчетной планки.
Скрытый налог забирает часть вашей мечты
Любые дивидендные выплаты в России облагаются налогом на доходы физических лиц по ставке 13%. Брокер автоматически удерживает этот налог перед отправкой денег на ваш банковский счет. Поэтому до ваших рук дойдет ощутимо меньшая сумма, если вы не учтете налог заранее при расчете пакета.
Чтобы получать чистыми ровно 30 000 рублей в месяц, вам нужно зарабатывать 34 500 рублей до вычета налога. В пересчете на год целевая сумма увеличивается с 360 000 до примерно 414 000 рублей «грязными». Следовательно, для достижения чистой цели вам придется докупить еще около 1 500 акций сверх базового расчета.
Решить эту проблему помогает индивидуальный инвестиционный счет с налоговыми льготами. Грамотный инвестор возвращает уплаченный налог через вычет или освобождает прибыль от сборов законным путем. Всегда закладывайте налоги в свои расчеты, чтобы реальные выплаты на карту не принесли разочарования.
Машина времени и упущенная выгода двадцатилетней давности
Количество необходимых акций для получения 30 000 рублей сегодня совершенно не зависит от даты их покупки. Дивиденд всегда начисляют на штуку акций, которыми вы владеете в день закрытия реестра. Разница заключается исключительно в той цене, которую вы заплатили за свой пакет в прошлом.
Двадцать лет назад, примерно в 2006 году, одна акция Сбербанка стоила около 37 рублей. Чтобы собрать пакет из 10 286 акций по тем ценам, вам потребовалось бы всего 380 582 рубля. А для оптимистичного сценария в 8 182 акции хватило бы вовсе скромных 302 734 рублей.
В те времена на эти деньги можно было купить подержанную иномарку или сделать средний ремонт в квартире. Тот смельчак, который вместо машины купил тогда бумаги зеленого гиганта, сегодня получает ту самую среднюю зарплату каждый месяц. Кроме того, тело его капитала выросло на бирже почти в восемь раз.
Десять лет назад все выглядело иначе
Десять лет назад, в районе 2016 года, входной билет в дивидендный клуб стоил уже ощутимо дороже. Средняя биржевая цена акции Сбера в тот период составляла ориентировочно 150 рублей за штуку. Рынок активно восстанавливался, и бизнес банка набирал мощные обороты после масштабной модернизации.
Для покупки 10 286 акций инвестору в 2016 году требовалось выложить около 1 542 900 рублей. Оптимистичный пакет из 8 182 бумаг обошелся бы тогда покупателю примерно в 1 227 300 рублей. То есть десять лет назад нужный капитал был ровно в два раза меньше сегодняшних трех миллионов.
Эта разница наглядно показывает работу сложного процента и инфляции на фондовом рынке. Цены на активы постоянно растут вместе с прибылью крепких компаний. Поэтому откладывать покупку хороших активов на долгие годы обычно стоит инвестору кругленькой суммы.
Почему дивиденды не гарантированы даже гигантам
Фондовый рынок всегда несет в себе риски, и прошлые успехи бизнеса не гарантируют будущих выплат. Даже самый надежный банк страны может столкнуться с кризисом ликвидности или жесткими внешними шоками. В сложные периоды совет директоров имеет полное право отменить выплаты ради спасения устойчивости компании.
Такой прецедент случился совсем недавно, когда весной 2022 года акционеры остались вообще без дивидендов. Банк тогда сохранил деньги внутри бизнеса для создания резервов и прохождения идеального шторма. Вдобавок инвесторы, которые рассчитывали только на летние выплаты Сбера, провели тот год без привычного пассивного дохода.
Поэтому никогда не складывайте все сбережения в корзину одной компании, пусть даже самой народной. Держите рядом облигации надежных эмитентов и акции других лидеров рынка вроде нефтяников или ритейлеров. Диверсификация защитит ваш семейный бюджет, если банк вдруг решит взять паузу в выплатах.
Пошаговый план покупок без миллиона в кармане
Собрать три миллиона рублей для покупки акций одним махом трудно практически любому нормальному человеку. Однако вам вовсе не обязательно выкладывать всю котлету денег в один день. Лучшая стратегия для обычного человека — это регулярная покупка акций небольшими комфортными долями.
Начните покупать Сбербанк лотами по десять штук с каждой своей зарплаты или случайной премии. При цене около 290 рублей за акцию один лот обойдется вам меньше трех тысяч рублей. Кроме того, на каждую полученную дивидендную выплату сразу покупайте новые акции, запуская маховик сложного процента.
Через три года такой спокойной дисциплины ваш портфель начнет расти за счет собственных дивидендов быстрее, чем от ваших пополнений. В итоге вы незаметно дойдете до цели в 30 000 рублей в месяц без кредитов и жестких ограничений. Главное — сделать первый шаг уже на этой неделе и открыть брокерский счет.